一、境外企业现状及管理特点 1、“走出去”步伐加快，呈现出以中央企业为主、投资地区分布不均衡、行业分布广泛等特点。商务部《2009年度中国对外直接投资统计公报》显示，对外直接投资连续八年保持了增长势头，年均增长速度达到54%。截至2009年末，有1.2万家境内投资者在全球177个国家、地区设立境外直接投资企业1.3万家，对外直接投资累计净额2457.5亿美元，境外企业资产总额超过1万亿美元。对外投资呈现出以下特点：一是中央企业是海外投资的主力军，2009年度，对外直接投资382亿美元，占对外投资总额的67.6%。二是地区分布不均衡，亚洲、拉丁美洲是投资存量高度集中的地区，合计2161.4亿美元，占对外投资总额的88%。三是行业分布广泛，涉及租赁服务、金融等十多个行业。企业在海外快速扩张的同时，也面临着适应当地环境、加快与新并购企业融合等新课题。 2、初步建立了经营规章制度，但一些特定风险依然存在。近年来，境外企业规模日益庞大，监管体系亦日渐完善，管理水平逐步提高。财务、安全、投资、资产、预算等各项管理制度初步建立，基本做到有章可循；企业管理和决策机制规范，有些大型企业还开展了企业发展战略研究、资金集中管理等工作；企业文化也有了一定基础；一般经营风险得到有效控制。但在金融衍生工具、税务检查等方面的特定风险依然存在。 3、人员适时轮换、有序流动机制尚待建立。境外企业外派人员流动较大，原因是多方面的，有些业务骨干熟悉当地社会后，主动跳槽；有些员工认为投资国环境艰苦，产生畏难情绪，等等，人员频繁流动给企业持续发展带来诸多困难。同时，企业出于成本考虑，外派人员偏紧，“一人多岗”现象普遍，给企业管理带来隐患。因此，有必要按照“以人为本、德才并举、适时轮换、妥善安置”的原则，建立外派人员有序流动机制，也可以考虑人才本土化管理，借助当地员工熟悉本国经营环境的优势，为企业发展服务。 4、政策法规适用性存在较大差异，成为境外企业监管难点。例如，我国政府规定单项施工合同估算价在200万元人民币以上的必须进行招标，但境外企业由于所处地域不同，相关规定有很大的区别；在股权收购或处置方面，我国已建立交易平台，并有制度规定交易程序，但在境外一些非成熟市场，无市价可循，公允价格难以判定。 二、境外企业主要风险和审计重点 1、战略风险。战略风险在企业内部主要来自发展规划的制订、新产品研发、企业并购等方面，在企业外部主要来自宏观经济运行、行业发展规律、主要客户的变化等方面。对于境外审计而言，要充分了解投资国政治、经济、法律、社会运作模式等情况，并结合境内母公司的战略发展意图和公司治理理念，关注境外企业战略风险并合理评估持续经营能力。 2、财务风险。财务风险在企业内部主要来自现金流、会计信息的真实性等方面，在企业外部主要来自企业信用级别认定、会计信息与国际会计制度的差异等方面。对境外审计而言，要特别关注会计信息真实性、转移利润、名义工资差额、资金安全性以及发票真伪等财务风险。(1)财务报表重大错报风险。由于国资委对国有企业采用“工效挂钩”的考核模式，企业总部再将预算指标分解落实到下属企业，由此形成企业与国资委、企业总部与下属企业之间的博弈状况。企业存在有意少报利润预算、调节盈亏，掌握经营、考核“主动权”的可能，如提前列支费用、混淆资本性支出与费用性支出、利润挂账等。(2)利用关联交易转移利润引起税务处罚风险。企业出于避税考虑，通过关联交易，尤其是信息、人力资源等服务类项目价格难以准确测算，将利润留在税率较低的国家或地区，长此以往，势必受到处罚，产生税务风险。(3)名义工资与实际工资差额的核算、使用风险。为平衡国内外职工收入差距，部分境外员工的实际工资大大低于名义工资，即按照当地社会工资水平提取外派职工工资并列人当年费用，而实际发放数则少于提取数，形成工资差额，易形成“小金库”。(4)支票伪造签字风险。境外企业办理资金调拨、费用支出等手续一般实行联签制度，即将公司主要管理人员的签字样式提交银行，银行见到上述签字支票后办理付款手续，存在冒充领导签字、骗取公司资金的可能。(5)发票伪造风险。由于各国经营环境、会计政策不同，境外企业收入、费用等记账凭证一般为自制票据，有些甚至是手工填写，原始单据真假难辨。 3、市场风险。市场风险在企业内部主要来自产品定价、促销政策等方面，在企业外部主要来自原料或产品的价格、利率、汇率的变化，主要客户或供应商的信用情况以及期货市场变动等方面。对境外审计而言，要特别关注汇率风险和期货经营风险，如2008年国际金融危机以来各国之间的汇率变动此起彼伏，境外企业所持货币贬值风险加大等。 4、运营风险。运营风险在企业内部主要来自业务控制、安全生产、环境保护等方面，在企业外部主要来自偷盗、自然灾害等方面。对境外审计而言，要特别关注运营风险，检查公司内部管控有无重大缺陷。(1)重大事项决策风险。由于监管不到位，缺乏相互制衡的权利约束机制，一些境外企业高管逐渐成为“一方诸侯”，重大经营事项不经集体讨论而由个人或少数人决定，决策风险凸显。(2)业务控制风险。由于境外企业外派人员配置不到位，一些不相容岗位未能分离，内部控制缺失，“事故”易发。(3)经济业务档案保存风险。境外企业人员流动性较大，各类业务合同、诉讼纠纷、客户信息等资料若不及时整理归档，当事人一旦调离，相关资料不易找到，给接任人员开展工作带来诸多不便，特别是客户信息由业务人员掌握，客户随人走，公司利益将严重受损。
