金融业支持非国有经济发展的情况、问题及对策 戴根有（中国人民银行货币政策司司长、货币政策委员会秘书长）改革开放以来，非国有经济得到迅速发展，已成为推动我国经济持续增长的重要力量。当前，为进一步推动非国有经济的稳健发展，迫切需要解决其融资难问题，而非国有经济中融资困难的主要是中小企业。这里，就中小企业的融资障碍及解决对策谈一些看法。 从总体上看，多年来金融体系的发展、金融制度的建设，适应并推动了非国有经济的发展。一是与经济结构多元化相适应，金融机构多元化有较大进展。二是确立了符合市场经济原则的信贷管理制度。《商业银行法》和《贷款通则》明确打破了贷款的所有制界限，从而在法律上确立了非国有经济在信贷市场上的平等竞争地位。三是通过加强政策引导，不断改进对非国有经济的信贷服务。为支持中小企业发展，人民银行从健全机构、增加投入、改进管理、完善服务、提高效率、防范风险等各个方面对金融机构提出了明确的要求，并运用利率浮动、再贷款等手段，鼓励金融机构加大信贷投入。 上述改革和政策措施有效地引导了金融机构对非国有经济的信贷投入。据统计，1996—1998年3年间， 全国金融机构的贷款余额年均增长17.2%，而对非国有企业的贷款年均增长27.3%。新增贷款中，非国有经济获得的份额稳步提高，1996—1998年所占比重依次为 38.87%、40.30%和41.82%。其中，浙江、福建、广东等沿海地区达到60%左右。然而，这些只是一方面。另一方面，我们还必须看到，非国有经济融资难的问题并没有解决，尤其是中小企业的融资困难更为突出。 首先，中小企业自身缺陷制约了银行贷款的投入。主要表现在几个方面：一是产业结构不合理，经济效益差。许多中小企业集中在传统产业，技术设备落后、产品质量差、竞争力弱、低水平重复建设问题严重，其中很多企业的产品属国家产业政策明令淘汰或禁止发展对象，不符合贷款条件。二是企业内部管理不规范，缺乏健全的财务制度。相当一些个体、私营企业家族式管理情况非常突出，各金融机构很难掌握其真实的生产经营和资金运用情况，无法对其开展信贷业务。三是企业缺乏准确、及时的信息收集和分析能力，投资、经营、交易费用和失败的风险都高于大型企业。中小企业市场进入、退出频繁，短期行为严重，金融机构无法与其建立长期稳定的合作关系。四是贷款质量较差，不良贷款率高。据工商银行统计，1998 年6 月末， 中小企业不良贷款余额为4351亿元，占同期全行不良贷款余额5953亿元的73%。 其次，中小企业融资所需的社会服务保障体系尚不健全。从几个方面看：一是缺乏必要的社会担保机制。针对中小企业在融资方面的先天不足，国际上通行的做法是以政府出资为主建立担保基金，构造中小企业担保体系，为中小企业获得融资提供支持。但我国的这项工作刚起步，担保基金的数量还很小，覆盖面很窄，同时缺乏全国统一的担保办法，中央和省级也没有相应的再担保或补贴基金支撑，专业人才和操作经验很缺乏，难以适应中小企业对担保的需求。二是抵押登记难、时间长、收费高。许多地方没有按照《担保法》的规定明确抵押物登记部门，以致许多财物无法登记。企业办理财产抵押，一般要办理评估、登记、保险、公证等手续，短则20天左右，长则几个月，不能适应中小企业用款“额度小、时间急、次数多”的特点。同时，各个环节都要收费，而且收费也不合理。据调查，以评估价值为100—1000万元的房产为例， 评估费为评估值的2.5—6‰，登记费为评估值的2‰， 保险费为房产价值的0.6—2‰，公证费为评估值的3‰，合计约占财产评估值的8—13‰，有的甚至高达10—15‰。此外，重复登记、重复收费的问题也较突出，目前抵押物登记期限一般都不超过1年，如一笔抵押贷款期限为3年，则至少要登记3次，交3次费。三是抵押物执行难、处置难、变现难，强制执行率低，导致资产有效抵押率低。如机器设备，由于处置变现难，因而银行抵押时一般要打2—3折；房地产抵押，银行则一般以70%的抵押率为上限。 第三，金融服务有待进一步加强和改善。目前相当一部分中小金融机构，特别是城市商业银行、城乡信用社，风险普遍显现出来，信誉下降，资金来源减少，发展面临诸多困难，因而对中小企业支持的主导作用得不到发挥。而各国有商业银行由于推行了贷款的授权授信制度和分级审批责任制，虽然总体上起到了防范风险和防止重复建设的作用，但由于中小企业大多都由银行的分支机构受理贷款申请，而审批要按程序上报，环节多、时间长；同时，由于贷款激励机制不完善，信贷人员对向中小企业贷款持十分审慎的态度，积极性不高。另外，现行的呆坏账核销制度也制约着金融机构对中小企业的信贷支持。中小企业的风险较大，不良贷款比例也相应较高，但现行呆坏账提取比例较低，金融机构又没有核销自主权，对已形成的呆坏账不能及时核销。为了避免经营上的困难，不少金融企业往往通过压缩对中小企业的贷款来降低风险。 影响中小企业融资的主要障碍是多方面的，需要采取综合措施。首先，各金融机构应当主动地改进工作，完善制度，进一步提高服务的质量和效率。
